YFI 创始人AC带你了解DeFi保险项目Cover Protocol

区块律动 2020-12-04 14:12 5915
分享

12 月 3 日,YFI 创始人 Andre Cronje 在博客发表了名为《了解 Cover Protocol》(Understanding Cover Protocol)的文章。简单的介绍了 Cover 协议中三种重要的核心角色和其参与方式,另外还提到了在 yearn.finance 的帮助下,Cover协议将会优化用户体验,并将进行三个重要的改进。

以下为全文翻译:

我花了一段时间来理解 Cover Protocol。在本文中,我将尝试简化我所学到的知识,以帮助产品中的 3 种核心角色更好的了解和使用产品:

投保人(Coverage Seekers)

流动性提供者(Liquidity Providers)

预测市场者(Prediction Market Users

投保人 

作为一个寻求保险的人,我想为我使用的协议购买一个固定期限的保险,以保护我在协议中的资金,那么你应该怎么操作呢?

当你进入 app.coverprotocol.com 时,你会看到下面的画面:

需要进行投保的人只需要关注市场这个选项即可( Marketplace )。如果你想买一份 yearn 的保险,你可以在这个界面中选择 yearn.finance。

这里有几点需要注意;

有效期:此保单有效期至 2021 年 2 月 28 日

保险用稳定币 DAI 支付(作为质押品)

作为一个投保人,你只需要索赔 代币 (CLAIM),因此我们可以忽略无索赔代币(NOCLAIM), 稍后将详细介绍无索赔代币。

索赔代币目前的交易价格是 0.19DAI,所以每 1Dai 你需要的保险将花费 0.19。所以,如果你想给 yearn.finance 投保 1 万 USDC,你需要花费 1900 枚 DAI(非常昂贵,稍后将进一步解释为何价格会不同 )。

要购买保险,您选择购买(BUY),页面会跳转来到 Balancer 交易平台:

如果发生可以索赔的事故了,你就需要提出索赔申请:

在页面左边的「索赔选择」目录中,点击「+文件索赔(+ FILE CLAIM)」

如果申请被批准,您可以将您索赔代币按照每枚:1 Dai 的比例进行兑换。

流动性提供者

作为一名流动性提供者,我希望在我风险的承受范围内,从我提供的资金中赚取费用,作为对协议的支持。

当你登陆 app.coverprotocol.com 进入铸造(Mint),选择你想要提供抵押品的协议,选择你想要采用的到期日期,然后输入你想要提供抵押品的金额。

当日在下面的例子中,还是采用了 yearn.finance 作为例子进行讲解,到期时间设定在 2021 年 2 月 28 日,质押金额为 10000 个 DAI。

接下来,批准并进行铸造。

接下来显示屏幕上将会有一个熟悉的页面展示(上文提到过):

这将显示你有多少索赔(CLAIM)和无索赔代币(NOCLAIM)。让我们快速看一下两种代币的价值机制解释:

如发生意外,索赔代币价值 1DAI;

如果到期没有发生事故,没有索赔代币价值 1DAI;

在事件发生或到期前,索赔代币和无索赔代币不可同时赎回。

作为流动性提供者,你有以下选择:

作为一个流动性提供者,我相信这个协议不会有任何可索赔的事件:

那么持有你的无索赔代币直到到期,出售你的索赔代币到 Balancer pool 获得利润。

作为一个流动性提供者,我相信这个协议将会有一个可索赔的事件:

那么持有你的索赔代币直到事故发生,然后售出你的无索赔代币到 Balancer pool 获得利润。

作为一名流动性提供者,我只想从投保人那里赚取费用:

将你的索赔代币和 DAI 放在 balancer pool 中提供流动性,你将可以通过每次投保人购买索赔代币来赚取交易手续费。

作为一个流动性提供者,我只是想从投保人和预测市场的用户那里赚取费用:

将你的将你的索赔代币+DAI 以及无索赔代币+DAI 放在 balancer pool 中提供流动性,然后你将可以赚取交易/投机/保险费用。

预测市场用户

作为一个预测市场的用户,我希望通过对给定协议的感知风险来赚取利润,归根结底,Cover 协议的根本问题在于,协议 X 是否会在保险到期日之前发生事故?

这就是可感知的风险。让我们看几个用例:

作为一个预测市场的用户,我相信该协议将有一个可索赔的事件(即会在到期之前发生事故):

在 Balancer Pool 中购买索赔代币并持有直到该协议发生事故。

作为一个预测市场的用户,我相信该协议将没有可索赔的事件:

在 Balancer Pool 中购买无索赔代币并持有直到该协议保险到期,以上两种产品都有到期日,但用户也可以进行风险调整。也许下个月会发生某种危险事件,因此现在虽然风险很小,但是未来风险会升级,那么你可以现在购买索赔代币,然后当需求增加时再进行出售。

这些都是基于对底层协议的感知风险。

结语

我并没有在本文中讨论(或者说是我不想讨论的)保护挖矿(Shield Mining)的事情。目前流动性提供者在向索赔和无索赔池提供流动性时候,获得的奖励有些过度,他们获得的奖励很大一部分是通过 COVER 的发行来实现的。

这样做的问题是,矿工正在购买索赔和无索赔代币用于保护挖矿,因此代币成本的定价相对于它们实际感知的市场价值应该是非常高的。

只要保护挖矿持续活跃,市场就无法提供一个合理的比例或者数字。随着在 Yearn 帮助下对用户体验上的重新改版,这些操作将会变得更加简单。

有三个改进是我非常期待的:

1. 永续保险;

2. 先使用后付费保险;

3. 不限制抵押品(Agnostic collateral);

本文来源:区块律动 原文作者:区块律动 责任编辑:胖迪
声明:奔跑财经登载此文出于传递更多信息之目的,并不意味着赞同其观点或证实其描述。文章内容仅供参考,不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。

评论

还没有人评论,快来评论吧

相关新闻

比特币跌近1/4其价值仍然存在

2021-01-21 19:21
外在因素对于比特币的影响可以是庞大的,但不是绝对的!它们只会从侧面更加突出比特币的价值所在。>
讹谬 6787

比特币Gas费为什么没有暴涨?

2021-01-21 19:59
比特币的每日支付数量达到了历史新高--而内存池(mempool)仍然出奇的平静。>

全球最大资管公司贝莱德通过旗下基金购买比特币期货

2021-01-21 19:53
这似乎标志着贝莱德将进入比特币市场。>